Capital privado en Canadá

Si desea saber todo sobre el capital privado en Canadá, está en el lugar correcto. En este artículo, hablaremos sobre el mercado de capital privado, los salarios, el proceso de contratación, la cultura, las principales empresas, los trabajos y las oportunidades de salida en Canadá.

Veamos la secuencia del artículo:

Descripción general del capital privado en Canadá

Si observamos la actualización de 2016, veríamos que el mercado de capital privado canadiense no tuvo un buen desempeño en 2016. En 2016, el mercado de capital privado en Canadá se contrajo en un 24% en valor y el número de transacciones se redujo en 19%.

Sin embargo, 2015 no fue nada malo. En 2015, los acuerdos de PE se dispararon hasta $ 49 mil millones en valor; pero en 2016, solo tenía un valor de $ 31 mil millones.

Pero la pregunta sigue siendo ¿por qué el capital privado en Canadá se vio tan afectado en 2016?

Mientras investigamos, vemos que el sector energético en 2016 no tuvo el desempeño esperado. En 2016, solo se cerraron 18 acuerdos en el sector energético; cuyo valor total fue de $ 3,1 mil millones. Si contrastamos con los acuerdos de energía en 2015, veríamos que hubo 36 transacciones y el valor de esos acuerdos fue de $ 7.1 mil millones.

Según Financial Post, en 2016, tres inversores de capital privado: Hellman & Friedman LLC, PennanrPark Investment Corporation y Thomas H Lee Partners LP encabezaron la lista, cada uno cerrando tres acuerdos.

También se encontró que los primeros tres trimestres fueron muy fructíferos en términos de cierre de acuerdos; pero en el último trimestre, el mercado de capital privado en Canadá no pudo estar a la altura de las expectativas.

Como solicitante de empleo, ¿cómo debería abordar el capital privado en Canadá? Debe verlo como la inevitabilidad de las características habituales del mercado. A veces, el mercado subirá y, a veces, el mercado bajará. E incluso si golpea mal al mercado, las consecuencias solo duran unos meses; y nuevamente, después de cerrar algunos acuerdos más, las cosas comenzarán a verse más brillantes que nunca.

Si es nuevo en Private Equity, puede echar un vistazo a esta descripción general detallada de Private Equity

Servicios de capital privado ofrecidos en Canadá

Canadá sigue las mismas huellas del mercado de capital privado de EE. UU. Y ofrece una gran cantidad de servicios. Pero antes de eso, es importante mencionar los tipos de respaldo de fondos que ofrecen las principales firmas de capital privado en Canadá. Las principales firmas de capital privado en Canadá tienen una infraestructura operativa de clase mundial que respalda diferentes tipos de fondos.

Son -

Sustentabilidad
Compra
Ciencias de la vida
Comunicaciones
Giro de vuelta
Fondos secundarios
Entresuelo

Las principales firmas de capital privado en Canadá brindan todos estos tipos de fondos y ofrecen apoyo especializado a todos y cada uno de los tipos de necesidades de sus clientes.

Ahora hablemos de servicios.

Establecimiento y estructuración de fondos : Solo proporcionar fondos a las empresas no sería suficiente hasta que las principales firmas de capital privado ayuden a las empresas con el método de establecimiento y mencionen las formas de estructurarlas.
Contabilidad de fondos: junto con el establecimiento y estructuración de fondos, las firmas de capital privado también brindan contabilidad de fondos a las respectivas firmas para facilitar el proceso.
Servicios de tecnología de capital privado global: la EP no es un fenómeno regional y ha estado extendiendo sus alas a nivel mundial. Y para ofrecer control a las empresas, las principales firmas de capital privado ofrecen una perspectiva mundial a través de servicios de tecnología de capital privado global.
Servicios administrativos de fondos : proporcionar fondos no es lo único que hacen las empresas de capital privado en Canadá. También ofrecen muchos otros servicios auxiliares. Uno de los servicios auxiliares más importantes es el servicio de administración de fondos, que ofrecen las firmas de capital privado en Canadá a las respectivas empresas y ayudarlas a dar el salto del punto A al punto B.
Transferencia de servicios de secretariado corporativo y de agencia: aunque Private Equity en Canadá maneja principalmente los diferentes tamaños de acuerdos; También ofrecen servicios de agencia de transferencia y secretariado corporativo a las empresas que están directamente conectadas con las empresas de PE.
Servicios complementarios: además de los anteriores, las principales firmas de capital privado en Canadá también ofrecen varios servicios complementarios como custodia global, administración de efectivo, cambio de divisas y préstamo de valores.

El propósito de proporcionar todos estos servicios a las respectivas empresas privadas es garantizar que las empresas hagan una transición rápida entre el lugar donde estaban y el lugar donde quieren estar. Y estos servicios son aplicables para todo tipo de fondos (pequeños y grandes) en todos los niveles.

Principales firmas de capital privado en Canadá

Leaders League ha elaborado una lista de los principales inversores de capital privado (sobre la base de Compra apalancada) en Canadá en 2016. Las clasificaciones se habían realizado sobre la base del capital privado más preferido en Canadá en LBO: firmas de capital privado líderes. excelentes empresas de capital privado y organizaciones de capital privado altamente recomendadas.

Echemos un vistazo a ellos uno por uno.

Líder: la Liga de Líderes había mencionado cuatro nombres bajo las principales firmas de capital privado en Canadá en 2016, lo que no coincidía con el informe de Financial Post. Echemos un vistazo a ellos -

Socios de capital de Birch Hill
Socios de Crestview
Hellman y Friedman
TPG Capital

Excelente: estas firmas no son las más influyentes en 2016 según Leaders League, pero están ocupando el segundo peldaño en términos de preferencia en el mercado -

Grupo de capital privado Abacus
Caisse DE Depot ET Placement DU Quebec
Socios de Citic Capital
Junta de Inversiones de CPP
Inversiones Novacap
Socios ONEX
Capital privado de los docentes

Muy recomendable: después de las empresas líderes y excelentes de capital privado en Canadá en 2016, aquí hay una lista de empresas que fueron altamente recomendadas por Leaders League:

ARC Financial
Socios de Centerbridge
Socios de CI Capital
Socios de Edgestone Capital
Fonds DE Solidarite
Grupo Fosun Capital
Capital Privado Serruya
Westerkirk Capital

Contratación de capital privado en Canadá

Digamos que se acaba de graduar de la universidad y se le está planteando la idea de que el capital privado sería su primer trabajo. ¿Cómo abordaría todo el proceso de contratación?

En esta sección, hablaremos sobre el proceso de contratación en capital privado no solo en Canadá sino en la mayoría de los países de América del Norte.

Veamos el proceso paso a paso:

Cronología

El cronograma del proceso de contratación es lo más importante a tener en cuenta. Aquí hay una breve descripción:

Sesión de entrevistas en ciclo: desde finales de enero a marzo, comienza la sesión de entrevistas en ciclo. El horario no siempre se establece, pero el período de tiempo es siempre de enero a marzo.
Sesión de entrevistas fuera de ciclo: después de marzo, comienza la sesión de entrevistas fuera de ciclo y dura mucho tiempo.

Cómo comienza el proceso de contratación (en empresas de educación física en Canadá):

Como ya sabe, entrar en Private Equity en Canadá no es fácil. No podrá postularse a través de portales en línea y no hay medios para solicitudes en línea. La alternativa es que los cazatalentos lo contactarán para cualquier puesto vacante en firmas de capital privado. Cada firma de capital privado contrata a un cazatalentos para ejecutar todo el proceso de contratación. Una vez que se realiza todo el proceso y una nueva contratación se une a la firma de capital privado, el cazatalentos recibirá una tarifa basada en el porcentaje predeterminado del salario de la nueva contratación. Por lo tanto, su éxito al ser contratado depende del cazatalentos. Si el cazatalentos no le recomienda que sea un excelente candidato para la contratación, sus posibilidades de ingresar al capital privado en Canadá son casi sombrías.

Primera proyección

Entonces, ¿cómo lograrías un impacto? La respuesta es que debes pensar desde la perspectiva del cazatalentos. Siempre que lo llamen para la primera entrevista, es un método de selección. Esta entrevista primaria filtrará los mejores candidatos de una serie de candidatos. Y eso significa que el cazatalentos juzgará todos tus movimientos; incluso si él / ella sería bastante agradable en la superficie. La empresa de educación física es el cliente del cazatalentos, no usted. Y si el cazatalentos no logra ofrecer los mejores candidatos / de alto calibre, entonces el precioso tiempo del cliente se perderá y el cazatalentos correrá el riesgo de ser reemplazado por otro cazatalentos. Por lo tanto, solo te recomendará si eres el mejor candidato del grupo (en conocimiento, habilidad, disposición y actitud). Entonces, antes de la primera proyección, debe prepararse mucho.La preparación es la clave para tener un impacto en el cazatalentos y asegurarse de que te seleccionen para la siguiente ronda.

Entrevistas en ciclo

Después de la proyección, las entrevistas en ciclo se llevan a cabo durante enero-marzo. Y, por lo general, la oferta se extiende en un fin de semana corto en el caso de los megafondos. Las entrevistas de PE no serían como la banca de inversión. Big Private Equity en Canadá toma decisiones rápidas y selecciona a los mejores y más adecuados candidatos dentro de los 3-4 días posteriores al proceso de entrevista. Entonces, la idea es que debe estar siempre listo para la entrevista. Si le piden que asista a una entrevista a las 2 am, debería estar listo para ir a la entrevista. Además, eche un vistazo a estas preguntas y respuestas principales de la entrevista de capital privado

Entrevistas fuera de ciclo:

Las entrevistas fuera del ciclo se llevan a cabo durante un período prolongado, generalmente después de marzo. Generalmente, el proceso de entrevista llevará más tiempo que la sesión de entrevista en ciclo. Será entrevistado y, si lo hace bien, se le informará en un breve período de tiempo; pero las ofertas tardarán más.

Formato:

Por lo general, hay tres rondas para entrevistas dentro y fuera del ciclo. Primero, habría una entrevista de primera ronda, luego un análisis de estudio de caso o una prueba de habilidades de modelado financiero, y finalmente habría una ronda final con socios de las firmas de capital privado en Canadá.

Excepción:

Después de mencionarlo todo, es importante mencionar que el proceso de contratación en Canadá no siempre está estructurado (especialmente para los fondos de pensiones). Además de ser contratados por los cazatalentos, las personas con experiencia también son contratadas por referencias o recomendaciones.

Cultura de capital privado en Canadá

La cultura laboral en Canadá es un poco diferente a la de EE. UU. Dado que Canadá tiene un mercado de capital privado relativamente pequeño que Estados Unidos, hay menos megafondos y la mayoría son fondos pequeños e intermedios que manejan las firmas de capital privado.

Las horas de trabajo son alrededor de 70-100 horas a la semana, dependiendo de la empresa en la que trabaje y el tamaño de los fondos que maneje. Como resultado, el equilibrio entre la vida laboral y personal no siempre se puede mantener.

Sin embargo, si se queda de 2 a 4 años en capital privado en Canadá, pasará a un escalón más alto donde trabajará generalmente menos horas que sus jóvenes.

Salarios en capital privado en Canadá

El salario en capital privado es enorme, como ya sabes. En Canadá, hay una estructura simple que están siguiendo las grandes firmas de capital privado. El salario que se menciona a continuación es para profesionales de capital privado de primer año y, a medida que avanza hacia un escalón más alto, su salario aumentaría gradualmente:

Si está en el mercado de capital privado canadiense y se une a los fondos de pensiones; ganaría alrededor de $ 150,000 por año.
Si se encuentra en la etapa inicial de su carrera de capital privado y se une a una empresa de capital privado de mediana capitalización, entonces su salario sería de alrededor de $ 200,000 por año. ¿Puede ver la diferencia entre unirse a un fondo de pensiones y un fondo de mediana capitalización? Sí, la diferencia es de 50.000 dólares anuales en salarios.
Por último, si se une a Onex, su salario sería de más de 250.000 dólares anuales.

Entonces, a partir de la información anterior, está claro que dependiendo de los fondos de capital privado que decida unirse; su salario se vería muy afectado por eso. Además, también debes tener en cuenta que tu salario también es directamente proporcional a las horas que dedicas. Y las horas de trabajo dependen en gran medida de los fondos.

Oportunidades de salida de capital privado en Canadá

Antes de que decida salir del capital privado en Canadá, primero tenga claro por qué le gustaría salir en primer lugar. ¿Te preocupas por las horas de trabajo? ¿O no estás contento con el salario? Si lo tuyo es el salario, puedes buscar firmas de primer nivel como Onex, Birch Hill, Brookfield e Imperial, que causan estragos en términos de salarios.

Y si le preocupan las horas de trabajo, puede seguir con el capital privado durante algún tiempo y ser ascendido a puestos más altos.

¡Porque en Canadá, es difícil ir a otros campos del capital privado! Es relativamente fácil ingresar al capital privado con experiencia en banca de inversión; pero no es fácil mudarse a otra cosa.

Sin embargo, con suficientes contactos y llamadas en frío, puede conseguir entrevistas en banca de inversión, fondos de cobertura, si eso es lo que busca.

En el análisis final

En Canadá, el mercado de capital privado no siempre es estable. Pero pocas empresas de primer nivel que ejecutan acuerdos importantes generalmente no se ven afectadas. Entonces, desde el principio, intente unirse a las grandes firmas si desea permanecer en Canadá. De lo contrario, siempre puede mudarse y unirse al mercado de capital privado de EE. UU. El único requisito, en ese caso, sería un título de primer nivel de una universidad de renombre en los EE. UU.