Investigación de acciones frente a ventas y negociación

La investigación de acciones y las ventas y el comercio son dos de los componentes clave para garantizar el buen funcionamiento de los mercados y se destacan como carreras elegidas por varios graduados en finanzas. Sería útil explorar qué tienen que ofrecer estas áreas de trabajo junto con la naturaleza del trabajo, la compensación, las perspectivas de carrera y el equilibrio entre el trabajo y la vida, entre otros aspectos. Eso es precisamente lo que vamos a discutir en el transcurso de este artículo. Sin embargo, antes de profundizar en los detalles sería necesario hacerse una idea de lo que representan estos roles.

Equity Research vs Sales & Trading - Descripción general

Analista de investigación de acciones

La investigación de acciones implica la realización de un análisis de acciones integral que incluye modelos financieros y valoración y Análisis de estados financieros, que desempeñan un papel fundamental para decidir si una determinada acción representa una buena inversión o no. Por lo general, un analista de investigación de acciones se centra en una selección de valores específicos del sector y estudia una serie de factores macro y microeconómicos que podrían afectar potencialmente el rendimiento de estos valores. Los inversores confían en ellos para realizar un análisis y una evaluación detallados de las acciones, que constituirían la base de las decisiones de inversión críticas. Podrían estar trabajando en el lado de la compra o del lado de la venta del mercado.

Analista de ventas y comercio

Son responsables de comercializar los valores a sus clientes poniéndose en contacto con ellos para brindarles la información oportuna y relevante necesaria para tomar una decisión. Como traders, adoptan posiciones de compra o venta y facilitan la ejecución de operaciones para inversores institucionales o para su propia empresa. Este es un trabajo bastante complejo que requiere que un operador vigile de cerca los movimientos del mercado e identifique las oportunidades adecuadas para realizar una llamada comercial con mayores posibilidades de generar ganancias para el inversor. Un analista de ventas y comercio podría negociar con valores de renta fija, materias primas, divisas o acciones que requerirían conocimientos especializados de ese sector.

Equity Research vs Sales & Trading - Educación y habilidades

Analista de investigación de acciones

Una licenciatura o maestría en negocios, finanzas, economía o campos relacionados, junto con un ávido interés en matemáticas y una habilidad para procesar números, serían algunas habilidades útiles para planificar una carrera en investigación de acciones. Es importante recordar que el análisis de seguridad realizado por ellos es la clave para tomar decisiones críticas de inversión. Para garantizar una base sólida en valoración, modelos financieros y otros aspectos técnicos, la mayoría de los empleadores prefieren contratar profesionales certificados por CFA (Chartered Financial Analyst). CFA es indiscutiblemente el mejor programa de certificación destinado a adquirir un conocimiento profundo de informes y análisis financieros, gestión de carteras e inversiones de capital, entre otras cosas.

Analista de ventas y comercio

Para empezar, una licenciatura en finanzas, economía o áreas relacionadas con los negocios funcionaría bien junto con excelentes habilidades analíticas y la capacidad de pensar en sus pies junto con una perspectiva altamente disciplinada. Es un rol muy competitivo que requiere mantener la calma y la compostura y poder tomar decisiones arriesgadas con confianza en situaciones de presión. También deben tener excelentes habilidades matemáticas y pueden beneficiarse mucho al completar CFA, ya que su trabajo también requiere una comprensión detallada del funcionamiento del mercado y los instrumentos de inversión.

Equity Research vs Sales & Trading - Perspectivas de empleo

Los analistas de investigación de renta variable desempeñan un papel tan importante en los mercados que seguirán teniendo demanda mientras los mercados sigan funcionando. Podrían estar trabajando en el lado de la venta o en el lado de la compra del mercado, pero su papel fundamental sigue siendo el mismo. Por el lado de la compra, se dedican a asesorar a inversores individuales e institucionales sobre las acciones en las que vale la pena invertir. Por el lado de la venta, su función se convierte en la de producir informes y análisis de investigación detallados e imparciales para una empresa que busca comercializar o vender sus renta variable. En los niveles avanzados, los analistas de investigación de renta variable tienen que hacer relativamente menos modelos financieros y más redacción de informes y tienen que desarrollar estrategias de inversión. Las empresas de Fortune 500 están continuamente en busca de profesionales competentes para este puesto y las perspectivas de crecimiento se encuentran entre las mejores.

Los analistas de ventas y comercio también desempeñan un papel importante en los mercados, pero la plataforma de comercio electrónico tardío es el lugar donde las cosas realmente se mueven y, en lo que respecta a dar una llamada de ventas, están más enfocados en ponerse en contacto con clientes de alto patrimonio neto. Los operadores tienen un papel clave que desempeñar en los grandes bancos de inversión y con los inversores institucionales y un mayor rendimiento mejora sus perspectivas de crecimiento. Por lo general, no tienen una trayectoria profesional estructurada a seguir como en el caso de los analistas de investigación de acciones o los banqueros de inversión. Sin embargo, eso no quita mucho de su atractivo como una opción profesional atractiva para los graduados en finanzas. En general, el papel de las ventas y el comercio se está remodelando con el avance de la tecnología y las plataformas de comercio electrónico acaparan la atención en lo que respecta a la actividad comercial.

En lo que respecta a las perspectivas de empleo para ambas áreas, las tasas de crecimiento del empleo proyectadas para la industria financiera se estiman en alrededor del 11% para el período de 2012 a 2022.

Equity Research vs Sales & Trading -

Salario:

Analista de investigación de acciones

Es un papel competitivo, sin duda, pero la compensación también se encuentra entre las mejores de la industria. Sin embargo, el paquete de pago también depende de las condiciones del mercado y las bonificaciones dependen en gran medida del éxito de sus recomendaciones.

Según la investigación realizada por Glassdoor en 2014, se está viendo que los analistas de investigación de acciones ganan alrededor de 95.690 dólares al año. Según el Wall Street Journal, los analistas de investigación de acciones ganan entre 72.200 y 148.800 dólares. Según otra estimación más de la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU., El ingreso anual promedio es de alrededor de US $ 85.240.

Sin embargo, en los niveles superiores, los analistas de renta variable pueden ganar en el rango de USD 300 000 a USD 700 000 al año.

Analista de ventas y comercio

Las ventas y el comercio son un área más orientada al rendimiento, pero las ventajas tampoco son malas. Lo único que más importa es el desempeño constante y el conocimiento experto del sector para el que trabajan. Hay muy poco margen de error en el trabajo de ventas y comercio, por lo que no es del agrado de todos.

El salario base promedio para esta función es de alrededor de $ 50,000 a $ 70,000 por año con una bonificación por firmar de $ 10,000. El bono de fin de año podría rondar los $ 20,000 a $ 40,000. Los asociados en el comercio y las ventas en efectivo de acciones pueden ganar entre 200 y 250 mil dólares al año, según Options Group, una firma de búsqueda de ejecutivos.

Pros y contras de la carrera

Analista de investigación de acciones

Pros:

Es un rol que acapara mucha atención en comparación con el personal de ventas y comercio y la compensación también es excelente. Su valoración y análisis de seguridad ayuda a los inversores institucionales a tomar decisiones críticas que podrían afectarlos de manera importante.

En el lado de la venta, tienen un papel fundamental que desempeñar para las empresas que buscan comercializar sus valores con la ayuda de una valoración justa y confiable. También puede ayudar potencialmente a atraer la financiación de inversores que buscan las empresas.

Pueden interactuar con las principales empresas que cubren para obtener información actualizada sobre estimaciones e informes de ganancias. Debido a la importancia de su función, se les concede un gran valor en la industria.

Pueden trabajar como autónomos y trabajar para sus clientes o encontrar empleo en instituciones o empresas líderes que ofrezcan las mejores ventajas y beneficios laborales. Tienen la posibilidad de elegir cómo desarrollar sus carreras.

Las horas de trabajo son justas entre 10 y 12 horas al día o alrededor de 60 horas a la semana, lo que es común en la industria financiera. También les permite prestar atención a otras áreas de la vida.

Contras:

Una de las mayores desventajas es que los nuevos participantes en el campo de las finanzas pueden tener dificultades para obtener una buena apertura en la investigación de acciones. La competencia es dura y, en comparación, los trabajos disponibles son limitados.

A pesar de que generalmente reciben los créditos por sus informes y trabajos de investigación, tiende a olvidarse muy pronto en el entorno de mercado acelerado y hay poco reconocimiento a largo plazo.

Es cierto que pueden trabajar como autónomos, pero no todo el mundo estaría a la altura y aquellos que tengan éxito trabajando de forma independiente podrían perderse las ventajas adicionales que se ofrecen a los analistas que trabajan con grandes corporaciones.

Deben mantener un delicado equilibrio para poder crear informes y valoraciones justos e imparciales de una empresa, mientras que al mismo tiempo tratan de no dejar una impresión negativa en la gestión de la empresa para la que se realiza la valoración. Esto se vuelve aún más importante para los analistas del lado de las ventas.

Analista de ventas y comercio:

Pros:

Ofrece un entorno de trabajo emocionante para personas dinámicas con un don para los números y cómo trabajan en los mercados. Es uno de los trabajos más acelerados en la industria financiera y paga lo suficientemente bien para aquellos que pueden soportar la presión.

Para aquellos que son buenos para construir relaciones con los clientes, es el lugar perfecto para estar. Es lo más parecido a hacer finanzas con estilo.

En términos de compensación, hay suficiente margen para empacar un paquete considerable si trabaja para un gran banco de inversión o un puesto solicitado que incluye ventas y operaciones en efectivo de acciones.

Las horas de trabajo se encuentran entre las mejores, ya que las personas de ventas y comercio no necesitan trabajar más allá del horario del mercado y cuando los mercados están cerrados, pueden disfrutar de su tiempo libre haciendo lo que les gusta.

Contras:

Es un rol extremadamente competitivo y usted es bueno en él o está fuera del trabajo. Esto puede parecer un poco extremo, pero un rendimiento deficiente consistentemente le haría eso a alguien.

A pesar de todo lo dicho y hecho sobre la retribución, es ampliamente aceptado que el pago va en aumento en las funciones de asesoría, mientras que ha bajado en el piso de negociación un 5-10%.

Aunque no existe una trayectoria profesional clara para el personal de ventas y comercio en general. Si comienza como comerciante, es más probable que termine como comerciante, lo cual no es malo, aunque al trabajar con una empresa grande, uno puede subir de rango, pero su función real sigue siendo la misma. En general, hay muy poco reconocimiento en las funciones comerciales y de ventas.

Equilibrio trabajo-vida

Ambos roles parecen estar a la par en lo que respecta a las horas de trabajo, pero con una ligera ventaja para el personal de ventas y comercio. Los analistas de investigación de acciones tienen que trabajar un promedio de 12 horas al día o 60 horas a la semana, mientras que el personal de ventas y comercio tiene que trabajar durante las horas de mercado, comenzando con un poco de preparación previa a la comercialización. Esto hace que sus horas de trabajo sean un poco más manejables que las de los analistas.

Aparte de sentarse detrás de un escritorio, hay pocos incentivos para un analista en términos de interactuar o salir a desarrollar relaciones con los clientes, sin embargo, se les exige que interactúen con la alta dirección de las empresas que evalúan, aunque se trata de interacciones estrictamente formales. Por otro lado, es posible que se requiera que los vendedores salgan y socialicen con sus clientes y continúen un nivel de interacción informal con los clientes habituales. Entonces, en el trabajo, los vendedores parecen tener algunas ventajas en términos de socialización que los analistas no suelen tener.

Aparte de eso, las personas que trabajan en cualquiera de los roles pueden mantener un estilo de vida equilibrado y pasar suficiente tiempo con amigos y familiares o disfrutar de actividades recreativas en su tiempo libre. En general, el equilibrio entre la vida personal y laboral no parece ser un problema importante con estos roles.

Además, consulte la diferencia entre Equity Research y Private Equity

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Conclusión

En el análisis final, todo se reduce a las elecciones individuales y a poseer el tipo adecuado de habilidades para un determinado rol profesional. En general, aquellos que tienen una mentalidad más analítica y les gusta trabajar de forma aislada sin mucha interacción, el analista de investigación de acciones puede ser un papel adecuado. Un gran interés en las finanzas y un don natural para las matemáticas son otras habilidades esenciales para el trabajo.

Aquellos que aman trabajar bajo presión y prefieren tener un día de trabajo lleno de acción con mucha interacción, la emoción del logro que uno tranquilo, las ventas y el comercio son la elección correcta. Una excelente comprensión de las matemáticas, la capacidad de tomar decisiones con confianza y la autodisciplina son algunas otras habilidades fundamentales para tener éxito en ello.

Aquellos que buscan una trayectoria profesional más estructurada y la capacidad de trabajar de forma independiente deberían optar por un puesto de investigación de acciones en lugar de ventas y negociación. La única desventaja de la función de investigación de acciones es que ofrece un día de trabajo menos agitado, pero mejores ventajas en comparación con las ventas y el comercio a largo plazo.

Siempre es mejor equilibrar su elección con sus habilidades y capacidades y consultar a sus compañeros mientras elige una carrera que podría ayudar a tomar una mejor decisión.