Descripción general de la banca de inversión en Hong Kong
Banca de inversión en Hong Kong: si alguna vez desea ingresar a la banca de inversión en Hong Kong, esta es una guía que lo ayudará mucho. Es posible que tenga muchas preguntas sobre el mercado, el proceso de entrevista, los criterios de elegibilidad y la estructura de compensación.
En este artículo, investigaremos y le daremos una descripción detallada de todos estos factores.
Eche un vistazo a la secuencia del artículo:
Si es nuevo en la banca de inversión, visite este punto de partida: banca de inversión
Descripción general del mercado de la banca de inversión en Hong Kong
Hong Kong es el centro de la banca de inversión en China. Es por eso que la mayoría de los banqueros de inversión vienen a Hong Kong para desarrollar sus carreras en banca de inversión.
Hay dos razones detrás de eso.
Primero, en los últimos años, ha habido bastantes personas adineradas que han comenzado a vivir en Hong Kong y quieren invertir su dinero en los fondos de inversión adecuados.
En segundo lugar, existe una superposición entre la banca privada y la banca de inversión en Hong Kong.
Como resultado, todos los bancos de inversión hacen todo lo posible para ganar incluso clientes de banca privada. El objetivo principal de estos bancos de inversión es crear un grupo de personas súper ricas y crear un grupo de inversores para recibir asistencia ahora y en el futuro cercano.
Hay 3 industrias principales en Hong Kong con las que se ocupan los bancos de inversión: recursos naturales, bienes raíces y construcción (que también se denominan "infraestructura") y productos de consumo diversificados.
En el pasado cercano, se dio importancia a las ofertas de OPI. Porque muchas empresas en China iban a cotizar en bolsa y necesitaban ayuda para hacer las cosas. Pero las cosas han ido cambiando para mejor. Y junto con los acuerdos de OPI, los bancos de inversión en Hong Kong han estado cerrando acuerdos de fusiones y adquisiciones, y DCM (mercado de capitales de deuda) ha aumentado.
Si observamos el proceso de cierre de acuerdos en DCM, ECM o M&A, no hay mucha diferencia. Pero si se habla de diligencia debida, en Hong Kong es enorme. La debida diligencia se valora incluso más que EE. UU. Y Europa.
Por ejemplo, si algún banco decide hacer un trato con una empresa, primero habrá una primera ronda de diligencia en la que se verifica a fondo el equipo directivo, su proceso de toma de decisiones, la contratación, las decisiones del CEO y cómo afectaron a la empresa. . Pero eso no es todo. Habría una segunda ronda de diligencia debida incluso si no se encontraran discrepancias en primer lugar.
Servicios de banca de inversión en Hong Kong
Como puede ver que la banca de inversión en Hong Kong ha estado evolucionando, podemos enumerar algunos de los principales servicios que ofrecen los bancos de inversión en Hong Kong. Echemos un vistazo -
Servicios de mercado primario de deuda:
A medida que se implementó Basilea III, los bancos no pueden proporcionar financiamiento de balance y son más costosos. Como resultado, el mercado de capitales de deuda y la titulización han ido en aumento. En el mercado primario de deuda, se ofrecen estos servicios:
- Consejero legal
- Asesoramiento de estructuración
- Ejecución de transacciones
- Guías de modelos financieros
- Atraiga una gran cantidad de inversores
- Servir de enlace y negociar con agencias de calificación, etc.
Servicios de Equity Capital Markets (ECM):
ECM es uno de los principales servicios que ofrecen los bancos de inversión en Hong Kong. Echemos un vistazo a la gama de servicios que ofrecen bajo ECM:
- Equidad: bajo equidad, ofrecen colocaciones de acciones, ofertas de seguimiento, ofertas públicas iniciales (OPI), comercio en bloque y recompra de acciones, monetización, emisiones de derechos, etc.
- Renta variable estructurada : bajo renta variable estructurada, estos bancos de inversión ofrecen coberturas, préstamos de acciones implícitas, préstamos con garantía, recompras, compras a plazo, etc.
- Valores vinculados a la renta variable: en este marco, los bancos ofrecen bonos canjeables, acciones preferentes convertibles, bonos convertibles, bonos convertibles y canjeables obligatorios, etc.
- Híbridos: en el caso de los híbridos, hay dos servicios que ofrecen estos bancos: oferta de deuda subordinada y acciones preferentes.
- Listados de empresas
Servicios de financiación de proyectos:
Los bancos de inversión de Hong Kong también ofrecen pocos servicios de financiación de proyectos.
- Asesoramiento financiero para deuda mezzanine, capital para todos los grandes proyectos, etc.
- Estructuración financiera
- Análisis de sensibilidad
- Evaluación de riesgos y mitigación de estrategias de mitigación de riesgos
- Financiación de varios tramos, incluida la financiación multilateral y el desarrollo, etc.
Aprovechamiento y adquisición de servicios financieros:
Los bancos de inversión en Hong Kong se ocupan de sus clientes ofreciéndoles los siguientes servicios bajo apalancamiento y financiamiento de adquisiciones:
- Financiamiento de adquisiciones
- Financiamiento apalancado
- Compra apalancada
- Compra de la administración
- Financiamiento público a privado
- Financiamiento de Capex
- Finanzas mezzanine
- Financiamiento puente, etc.
Servicios estructurados de financiación comercial y de productos básicos:
Bajo este encabezado, los bancos ofrecen los siguientes servicios:
- Financiamiento previo a la exportación
- Créditos documentales y colecciones
- Estructura de financiación de repos
- Financiamiento de importación y exportación
- Productos de cobertura de divisas, etc.
Servicios de financiación inmobiliaria:
Como se mencionó anteriormente, los bancos de inversión en Hong Kong invierten mucho en bienes raíces y brindan soluciones para la financiación de infraestructura.
Lista de los principales bancos de inversión en Hong Kong
La siguiente es una lista de los principales bancos de inversión en Hong Kong. Esta lista es proporcionada por Global Banking & Finance Review (GBFR) -
- Banco Santander, SA
- Banco de China
- Banco de Asia Oriental
- Banco de construccion de China
- Citibank
- Banco Citic Ka Wa
- Commerzbank
- Banco Dah Sing
- Banco DBS
- Depfa Investment Bank Limited
- First Metro International Investment Company Limited
- Banco de Inversión Flemings
- Fortis Bank
- Fubon Bank
- Hang Seng Bank
- HSBC
- ICBC Asia
- Banco Kookmin
- Lank Bank of Taiwan, Co., Ltd.
- Banco Mevas
- Banco comercial de Nanyang
- Banco publico
- Royal Bank of Scotland PLC
- Banco Comercial de Shanghai
- Banco Standard Chartered
- Svenska Handelsbanken
- Tai Sang Bank Limited
- Taiwan Cooperative Bank, Ltd.
- Toronto Dominion Bank
- Banco UCO
- United Commercial Bank
- Corporación Bancaria Westpac
- Banco de pulmones de ala
- Banco Woori
Según asianbankingandfinance.net, aquí hay una lista de los principales bancos en Hong Kong según el valor de los activos totales:
- Hong Kong and Shanghai Banking Corporation (HSBC) [Valor de los activos totales: 5,6 billones de dólares]
- Banco de China [Valor de los activos totales: 1,68 billones de dólares]
- Hang Seng Bank [Valor de los activos totales: 975.000 millones de dólares]
- Standard Chartered Bank [Valor de los activos totales: 853 mil millones de dólares]
- The Bank of East Asia [Valor de los activos totales: 611.000 millones de dólares]
- Banco Industrial y Comercial de China (ICBC) [Valor de los activos totales: 404.000 millones de dólares]
- DBS Bank [Valor de los activos totales: 279 mil millones de dólares]
- Nanyang Commercial Bank [Valor de los activos totales: 239.000 millones de dólares]
- Wing Hang Bank [Valor de los activos totales: 187.000 millones de dólares]
- CITIC Bank International [Valor de los activos totales: $ 171 mil millones]
Proceso de contratación
El proceso de contratación en Hong Kong es ligeramente diferente al de otros países porque hay pocos factores que controlan toda la contratación en la banca de inversión en Hong Kong. Echemos un vistazo a estos factores:
- Vivir en Hong Kong es imperativo: es posible que aún no lo hayas escuchado, pero es cierto. Si pone sus ojos en Hong Kong y desea desarrollar una carrera en banca de inversión en Hong Kong, debe permanecer en Hong Kong. Hay dos razones para eso. Primero, quedarse aquí le permitirá aprender más sobre la cultura, lo que le ayudará durante las entrevistas. Y en segundo lugar, si se queda aquí, podrá conectarse bastante bien y de forma bastante intensa. Así que haz las maletas y busca un lugar para quedarte en Hong Kong; puede ser un albergue, una habitación de Airbnb o una habitación compartida con uno de tus amigos.
- Se requiere trabajo en red: si alguna vez ha escuchado eso en Asia, no necesita establecer contactos para la banca de inversión en Hong Kong, sepa que no es la información correcta. Dado que las entrevistas aquí son muy poco estructuradas en comparación con las de EE. UU. O Europa, es necesario establecer contactos de manera bastante intensiva aquí. La creación de redes intensivas significa conocer gente en persona cuando sea necesario. Solo las llamadas en frío y el envío de correos electrónicos en frío no serán suficientes.
- Pasantías: En estos días la competencia es feroz y nadie está listo para dejar una pulgada. En este momento, hacer prácticas en Banca de Inversión es imprescindible. Si puedes hacer un par, estarías mejor. Así que nunca pienses que tendrás una oportunidad de tiempo completo en Hong Kong, incluso si no tienes una experiencia de pasantía en Hong Kong. Debes hacer una pasantía que también sea de al menos 6 meses para obtener una buena puntuación en la entrevista para una oportunidad de tiempo completo. Intente realizar más pasantías si tiene tiempo y oportunidad. Su trabajo sería destacar como candidato para que sus posibilidades de obtener una oferta sean mayores.
- Entrevistas: Como se mencionó anteriormente, las entrevistas para banca de inversión en Hong Kong aquí son mucho más desestructuradas que las entrevistas en los EE. UU. O Europa. Y todo el asunto de la entrevista aquí es muy aleatorio. Es posible que deba pasar por más de 15 entrevistas para obtener una oferta o, a veces, puede obtener ofertas anticipadas. Las preguntas de la entrevista de banca de inversión incluirían preguntas de "adecuación", preguntas "técnicas" y preguntas de "tipo de personalidad". Necesita saber chino mandarín bastante bien porque, durante la entrevista, pueden hacerle una pregunta o dos en mandarín y también pueden pedirle que traduzca un artículo o un informe de noticias en mandarín.
- Candidato ideal: El candidato ideal es un desmayado de una escuela de primer nivel en los EE. UU., El Reino Unido o Australia, y un chino nativo que le gustaría desarrollar una carrera en banca de inversión en Hong Kong. Él / ella también necesita conocer bastante bien el idioma nativo y debe completar una pasantía de 6 a 12 meses antes de probar su destino para una oportunidad de tiempo completo.
Cultura
Si cree que Hong Kong es un país asiático y hay menos oportunidades para establecer contactos y conocer gente, está equivocado. Puedes conocer gente al azar si así lo deseas. ¡Porque Hong Kong es un centro internacional de negocios en todo el mundo!
Desde médicos hasta analistas, las personas visitan lugares similares y se juntan con bastante frecuencia. Entonces, si está buscando un cambio de trabajo o tratando de establecer contactos para su primer trabajo de tiempo completo, pasar el rato en estos lugares puede ser una buena idea.
Trabajar en Hong Kong es como trabajar en Estados Unidos o en el Reino Unido. Las horas de trabajo son bastante similares, pero la presión de cerrar acuerdos es menor. Habrá muchos acuerdos que están en proceso; como resultado, los banqueros de inversión no siempre necesitan lanzar nuevos acuerdos.
Sueldos de la banca de inversión en Hong Kong
Primero, hablemos de la tasa impositiva. La tasa impositiva es mucho menor en Hong Kong que en otros países occidentales; eso significa que podría ahorrar mucho más que otros países.
Echemos un vistazo a la estructura salarial de la banca de inversión en Hong Kong:
fuente: efinancialcareers.com
Si miramos el gráfico anterior, los salarios de la banca de inversión en Hong Kong parecen bastante atractivos. A nivel de analista, podría ganar alrededor de HK $ 690,000 por año en promedio y también será elegible para al menos un bono del 35%, lo cual es excelente. A nivel de MD, sus ganancias no tendrán límite y obtendrá una gran suma de dinero, es decir, alrededor de HK $ 3,500,000 por año más al menos un bono del 100%; y esta bonificación también puede alcanzar en algún momento alrededor del 130% más.
Oportunidades de salida
Las personas abandonan la banca de inversión en Hong Kong solo cuando tienen una buena oportunidad en otro lugar. Hay pocas oportunidades de salida que puede considerar:
- Puede dejar su trabajo y explorar el lado de la compra en las empresas. También puede probar en países como EE. UU. O el Reino Unido.
- Puede realizar una transferencia interna y volver a su país de origen si es extranjero en Hong Kong.
- Puede dejar la carrera de banca de inversión y comenzar su propio negocio.
Conclusión
Obtener una oportunidad de tiempo completo en banca de inversión en Hong Kong nunca es fácil. Pero si puedes hacerlo, la compensación y el crecimiento son excelentes. Por lo tanto, no hay ninguna razón por la que no deba probar en Hong Kong si desea construir una carrera lucrativa en banca de inversión.
