Definición de capital de trabajo
Capital de trabajo significa aquellos fondos líquidos, ya sea en forma de efectivo, depósitos en el banco o de cualquier manera, que una empresa mantiene para administrar los gastos de funcionamiento diarios de la empresa. Es una medida de liquidez, eficiencia y salud financiera de una empresa y se calcula utilizando una fórmula simple: “activos corrientes (cuentas por cobrar, efectivo, inventarios de bienes y materias primas sin terminar) MENOS los pasivos corrientes (cuentas por pagar, deuda vencida el año)"
Fórmula
Para calcular el capital de trabajo o los fondos líquidos de la empresa, se puede utilizar la fórmula mencionada a continuación:
Fórmula de capital de trabajo = Activo corriente (neto de depreciación) - Pasivo corriente
Explicación
Se deben aplicar los siguientes pasos para calcular el capital de trabajo de la empresa:
- Paso # 1 - Bifurque el valor de los activos corrientes y activos fijos de la lista de activos totales, o lo mismo podría ser preferible para verificar los estados financieros preparados, ya que los activos corrientes del negocio se especifican específicamente en las finanzas.
- Paso # 2 - De manera similar, verifique el valor de los pasivos corrientes del negocio.
- Paso # 3 - Verifique del valor de los activos corrientes, si incluye algún valor para provisión, etc. por ejemplo, provisión de depreciación o no.
- Paso # 4 - Deduzca el valor de la provisión averiguado en el paso 3 anterior del valor de los activos corrientes averiguado en el paso 1 anterior y llámelo Activo corriente (neto).
- Paso # 5 - Finalmente, al restar el valor de los pasivos corrientes del valor de los Activos corrientes (neto), obtenemos el valor del Capital de trabajo.
Ejemplos
Puede descargar esta plantilla de Excel de capital de trabajo aquí - Plantilla de Excel de capital de trabajo
Tithing Inc. tiene la siguiente información para usted:
Activos circulantes -
- Cuentas por cobrar - $ 40,000
- Efectivo - $ 15,000
- Inventarios - $ 34,000
- Valores negociables - $ 45,000
- Gastos pagados por adelantado - $ 5000
Pasivo circulante -
- Cuentas por pagar - $ 35,000
- Notas a pagar - $ 15,000
- Gastos acumulados - $ 12,000
- Deuda a corto plazo - $ 34,000
Descubra el WC de Tithing Inc.
A partir del ejemplo del capital de trabajo, primero sumaremos los activos corrientes y los pasivos corrientes y luego los usaremos para calcular la fórmula del capital de trabajo.
- Los activos corrientes totales serían = ($ 40 000 + $ 15 000 + $ 34 000 + $ 45 000 + $ 5000) = $ 139 000.
- Los pasivos corrientes totales serían = ($ 35 000 + $ 15 000 + $ 12 000 + $ 34 000) = $ 96 000.
Usando la fórmula, obtenemos -
- WC = Activo corriente - Pasivo corriente
- O, WC = $ 139 000 - $ 96 000 = $ 43 000.
Significa que el WC de Tithing Inc. es positivo y bastante saludable.
Cálculo del capital de trabajo de Colgate
A continuación se muestra la instantánea del balance general de Colgate de 2016 y 2015.
Calculemos el WC de Colgate
WC (2016)
- Activo corriente (2016) = 4.338
- Pasivo corriente (2016) = 3,305
- WC (2016) = 4.338 - 3.305 = $ 1.033 millones
WC (2015)
- Activo corriente (2015) = 4,384
- Pasivo corriente (2015) = 3534
- WC (2015) = 4.384 - 3.534 = $ 850 millones
Interpretación del capital de trabajo
WC representa muchas cosas sobre una empresa.
- Si una empresa tiene un CC positivo (lo que significa que los activos corrientes son más que los pasivos corrientes de la empresa), entonces la empresa está en una buena posición en términos de eficiencia, liquidez y salud financiera general.
- Por otro lado, si la empresa tiene un capital de trabajo negativo (lo que significa que los activos corrientes son menores que los pasivos corrientes de la empresa), la empresa sufre de ineficiencia e iliquidez.
También es importante para una empresa ver cuánto tiempo permanecen los inventarios en la empresa. Si los inventarios no se mueven por mucho tiempo, el capital permanecerá inmovilizado.
Importancia del capital de trabajo
# 1 - Gestión de liquidez
Al analizar adecuadamente los gastos pagaderos o en los que se incurrirá en breve, el equipo financiero de una empresa podría planificar fácilmente sus fondos en consecuencia.
# 2 - Sin efectivo
Los planes preparados de manera inadecuada de los gastos diarios pueden resultar en problemas de liquidez empresarial. Tienen que posponer o disponer fondos de otras fuentes, que dan una mala impresión de empresa al partido.
# 3 - Ayuda en la toma de decisiones
Al analizar correctamente el requisito de fondos para las operaciones diarias, el equipo de finanzas puede administrar adecuadamente los fondos y puede decidir en consecuencia los fondos disponibles y la disponibilidad de fondos también.
# 4 - Adición en el valor del negocio
A medida que la administración administra en consecuencia todos los fondos requeridos que ayudan al personal autorizado a pagar oportunamente todos los pendientes, crea un valor agregado o una mejora de la buena voluntad en el mercado.
# 5 - Ayuda en la situación de Cash Crunches
Al administrar adecuadamente los fondos líquidos, se puede ayudar a la organización a no afectar la situación de crisis o crisis de efectivo y pagar sus gastos diarios de manera oportuna.
# 6 - Planes de inversión perfectos
Administrando correctamente los fondos o el capital de trabajo, uno puede elegir o planificar sus inversiones en consecuencia e invertir los fondos para maximizar el rendimiento según su disponibilidad.
# 7 - Ayuda a obtener ganancias a corto plazo
A veces se ve que las empresas mantienen una gran cantidad de fondos como capital de trabajo, que está muy por encima del nivel requerido de capital de trabajo. Entonces, al preparar correctamente el capital requerido, esos fondos adicionales podrían invertirse durante un período corto y podrían crear valor en las ganancias de la empresa.
# 8 - Fortalecimiento de la cultura laboral de la entidad
El pago oportuno de todos los gastos del día a día centrados principalmente en el salario de los empleados crea un buen ambiente y una especie de motivación entre los empleados para trabajar más duro y fortalecer el buen clima laboral.
