Significado de la facilidad de crédito
La línea de crédito es una línea de crédito preaprobada proporcionada por el banco a las empresas en la que pueden pedir dinero prestado cuando sea necesario para sus necesidades a corto o largo plazo sin la necesidad de volver a solicitar un préstamo cada vez.
Tipos de líneas de crédito
Las líneas de crédito se clasifican en general en dos tipos y nos centraremos principalmente en las líneas de crédito destinadas a empresas o corporaciones. Los dos tipos son i) Instalaciones a corto plazo como requisito de capital de trabajo ii) Instalaciones a largo plazo necesarias para gastos de capital o gastos relacionados con adquisiciones.
# 1 - Instalaciones a corto plazo
Prestamos a corto plazo
Por lo general, se limitan a un año y las empresas las piden principalmente para cubrir sus necesidades de capital de trabajo. Puede ser o no garantizado, lo que también depende de la calificación crediticia del prestatario. En ocasiones, el prestatario puede tener que dar sus activos corrientes, como inventarios o cuentas por cobrar, como garantía cuando la calificación crediticia del prestatario no es de grado de inversión.
Financiamiento comercial
Para facilitar las estructuras del ciclo de conversión de efectivo del negocio, este tipo de línea de crédito es muy útil y puede ser de los siguientes tipos:
- Crédito a la exportación: este tipo de préstamo es otorgado por agencias gubernamentales a casas exportadoras para potenciar el crecimiento de las exportaciones.
- Carta de crédito: generalmente, tres partes están involucradas en tales escenarios: el banco, el proveedor y el banco de la empresa aquí garantizan el pago de la empresa al proveedor, y esta es una forma mucho más segura de línea de crédito. El banco emite la carta de crédito con base en la garantía de la empresa, y este tipo de acuerdo es más preferido por los proveedores, ya que mitiga en gran medida el riesgo de incumplimiento.
- Factoring: El factoring es una forma más avanzada de endeudamiento, donde una empresa involucraría a un tercero (Factor) para vender sus cuentas por cobrar con un descuento para ayudarlos a transferir el riesgo crediticio de sus libros. Ayuda a la empresa a eliminar las cuentas por cobrar de su balance, lo que puede actuar además como fuente para cumplir con sus necesidades de efectivo.
- Crédito de proveedores: se trata más de una relación en la que el proveedor que tiene una relación sólida con sus clientes estará en una mejor posición para otorgar crédito después de una buena negociación de las condiciones de pago para asegurar una transacción rentable.
Crédito en efectivo y descubierto
Es un tipo de servicio en el que un prestatario puede retirar dinero / fondos más de lo que tiene en su depósito. Las tasas de interés se aplican al monto adicional, que se ha retirado además del monto en su depósito. El puntaje crediticio del prestatario juega un papel crucial en el tamaño del crédito y la tasa de interés cobrada.
# 2 - Instalaciones a largo plazo
Notas
Por lo general, no están garantizados y se obtienen de los mercados de capital. Por lo general, son más costosos para compensar el elevado riesgo crediticio que los prestamistas están dispuestos a asumir. Se puede considerar como una opción cuando los bancos se encuentran en un estado de denegación para proporcionar cualquier línea de crédito adicional. Por lo general, están pensados para una larga duración, como de 7 a 10 años.
Préstamos bancarios
Es una de las formas más comunes de línea de crédito donde el monto, la tenencia y el calendario de pagos están predefinidos. Estos préstamos pueden ser garantizados (prestatarios de alto riesgo) o no garantizados (prestatarios de grado de inversión) y generalmente se otorgan con tasas de interés flotantes. Antes de otorgar dichos préstamos, los bancos deben realizar verificaciones cruciales o diligencia debida para mitigar el riesgo crediticio.
Crédito a corto plazo
Un préstamo puente es un préstamo que utilizan las empresas para los requisitos de capital de trabajo durante un período intermedio cuando una empresa espera un financiamiento a largo plazo o una fuente de fondos.
Deuda de entresuelo
Es una combinación de capital y deuda. Este tipo de capital generalmente no está garantizado por activos y se presta únicamente en función de la capacidad de una empresa para pagar la deuda con el flujo de caja libre. Los financiamientos mezzanine pueden estructurarse como deuda o acciones preferentes. Otorga al prestamista el derecho de convertir a una participación en el capital de la empresa en caso de incumplimiento, generalmente, después de que se pague a las empresas de capital de riesgo y otros prestamistas senior.
Puesta en seguridad
Esta técnica es bastante similar a la factorización. La única distinción es la institución involucrada y la liquidez de los activos. Al factorizar, la institución financiera es el factor que compra las cuentas por cobrar comerciales de una empresa, mientras que, en la titulización, podría haber más de una parte que compraría sus cuentas por cobrar a largo plazo. Los activos titulizados pueden ser NPA, cuentas por cobrar de hipotecas y cuentas por cobrar de tarjetas de crédito.
Ejemplos de facilidades de crédito
Los siguientes son ejemplos de facilidades crediticias.
Ejemplo 1
Bajo la línea de crédito, por ejemplo, suponga que el Cliente X recibe una línea de crédito de $ 50000 o LOC para invertir en una nueva empresa que está garantizada con alguna garantía por un banco. El banco fija el plazo del préstamo de 10 años para el reembolso del préstamo, y el Cliente X puede utilizar los fondos dentro del límite general ($ 50000) y se cobra una tasa de interés del 20%.
El cliente X gastó $ 10000 y se le cobrará el 20% del monto gastado solo y no sobre el total de $ 50000 LOC. Por tanto, el interés cobrado será del 20% * $ 10000 = $ 2000.
Ejemplo n. ° 2: uso de carta de crédito
Suponga que la empresa "Atlantis" vende productos electrónicos en Nueva York y la empresa "Proline" fabrica productos electrónicos en Detroit. "Atlantis" quiere importar $ 500.000 en productos electrónicos fabricados por "Proline" y está preocupado por la capacidad de "Atlantis" para pagarlos. A "Atlantis" se le ofrece una carta de crédito de su banco inmovilizado, es decir, Bank of America, lo que significa que producirá los bienes requeridos con el pago de $ 500,000, supongamos en 90 días, o el banco asumirá la responsabilidad de pagar por sí mismo. Bank of New York enviará LOC a "Proline", que además se encarga del envío de la electrónica.
Una vez enviado, “Proline” o su banco respectivo reclamarán sus $ 500,000 presentando una nota escrita (también llamada letra de cambio) al Bank of New York. Las cartas de crédito son más beneficiosas para los vendedores. Aún así, también protegen a los compradores, porque "Proline" debe presentar pruebas o recibos de Bank of America del envío de productos electrónicos para facilitar el pago.
Esta evidencia es generalmente un conocimiento de embarque, facturas o una factura de transporte aéreo. Después de esto, Bank of New York paga a "Proline" y busca el reembolso de "Atlantis" generalmente debitando "la cuenta bancaria de Atlantis".
Diferencia entre un préstamo y una línea de crédito
Tanto la facilidad de préstamo como la de crédito son los dos productos más utilizados tanto para personas físicas como para empresas. Sin embargo, existen algunas diferencias entre los dos.
- Cuando se concede el préstamo, el prestatario tiene acceso a todo el dinero de una sola vez, mientras que para una línea de crédito, el dinero se puede obtener siempre que haya una crisis de liquidez.
- El préstamo es como una alcancía donde lo rompes y sacas todo tu dinero, mientras que, en una línea de crédito, solo usas lo que necesitas. En segundo lugar, también existe una diferencia en términos de los intereses pagados.
- Un préstamo requiere el pago de intereses por todo el capital prestado a una persona física o jurídica.
- Por otro lado, los intereses se cobran solo sobre la cantidad de dinero utilizada y no sobre la cantidad de dinero que se pone a disposición del individuo o empresa.
- Sin embargo, a veces, uno puede estar sujeto a una tarifa de saldo no utilizado, cuando no hace uso del dinero en absoluto. Los préstamos tienen una mayor duración de plazo y, por lo tanto, devengan un mayor pago de intereses en comparación con las líneas de crédito.
- Por último, la forma en que el cliente devuelve el dinero recibido también difiere en préstamos y facilidades crediticias. En préstamo, surge el concepto de EMI o cuotas mensuales cuando se reembolsa todo el dinero; la operación se cierra sin posibilidad de pedir prestado más dinero sin un nuevo contrato de préstamo.
- El funcionamiento de la línea de crédito es diferente. Aquí los clientes renuevan su contrato cada año para utilizar la línea de crédito cuando sea necesario.
Conclusión
Por tanto, las facilidades crediticias tienen mucha importancia desde el punto de vista empresarial. Una de las mejores cosas de una línea de crédito es que nadie dicta cómo se debe utilizar el efectivo, a diferencia de un préstamo bancario. A veces, ciertos préstamos vienen con cláusulas adjuntas en las que el financiero tiene plena autoridad sobre cómo debe utilizarse el efectivo.
Son mucho más flexibles cuando surge una necesidad; las empresas pueden utilizarlo. Además, una empresa necesita construir un historial crediticio sólido, lo que facilita la obtención de tales servicios. Al cobrar tasas de interés bajas en comparación con las tarjetas de crédito, estas son muy beneficiosas para la empresa.
