Definición de ingreso operativo neto
El ingreso operativo neto (NOI) es una medida de rentabilidad que representa la cantidad que la empresa ha ganado de sus operaciones principales y se calcula deduciendo los gastos operativos de los ingresos operativos. Excluye los gastos no operativos como la pérdida por la venta de un activo de capital, intereses, gastos fiscales, etc.
- El ingreso operativo neto refleja la efectividad del desempeño operativo central del negocio.
- No incluye los ingresos de las actividades que no están directamente relacionadas con el negocio, como los ingresos por inversiones, las ganancias por la venta de un activo de capital, etc.
- El concepto de ingreso operativo neto es esencial para los acreedores y los inversionistas de la empresa, ya que les brinda una imagen clara del funcionamiento de la empresa, la eficacia con la que se realizan las operaciones de la organización y la cantidad de ingresos que se generan a partir del negocio principal. actividades de la empresa.
Fórmula NOI
A continuación se muestra la fórmula
- Fórmula NOI = Ingresos operativos - Gastos operativos
- Fórmula NOI = Ingresos operativos - COGS - SG&A
Ganancia operativa
Los ingresos operativos son los ingresos generados por las operaciones diarias de una empresa. Podemos tomar el ejemplo de una empresa que se dedica al negocio de la venta de teléfonos móviles. Ahora, en un año financiero, una empresa ha vendido móviles por valor de 500.000 dólares y equipos por 100.000 dólares, obteniendo una ganancia de 5000 dólares. Ahora, en el caso dado, solo $ 500,000 son ingresos operativos, ya que solo están relacionados con la actividad principal del negocio, y las ganancias por la venta de equipos no son parte de los ingresos operativos. Los ingresos operativos no incluyen ingresos por actividades extraordinarias.
Los gastos de explotación
Los gastos de explotación incluyen todos los costes o gastos directamente relacionados con la actividad empresarial. En otras palabras, los gastos operativos incluyen todo tipo de costos, en los que se requiere incurrir en el funcionamiento de las operaciones diarias del negocio. Algunos de los ejemplos de gastos operativos son Sueldos y salarios, Costo de materia prima, Energía y combustible, Alquiler, servicios públicos, Flete y franqueo y publicidad. Los gastos operativos excluyen los impuestos sobre la renta, las pérdidas por la venta de activos, los gastos por intereses, etc. Por ejemplo, suponga que paga $ 300,000 en costo de bienes vendidos, $ 15,000 en salarios, $ 25,000 en alquiler, $ 4,000 en servicios públicos, $ 1,500 en intereses y $ 28,000 en ingresos. impuestos. Sus gastos operativos totales son $ 344,000, lo que excluye los intereses y los impuestos sobre la renta.
Pasos para calcular el NOI
Entendamos los pasos para calcular la fórmula del ingreso operativo neto con la ayuda del ejemplo de Colgate
Paso 1: Encuentre los ingresos operativos: identifique los ingresos principales del negocio como se indica en el estado de resultados. Lea el informe anual para ver qué más se incluye en las cifras de Ventas / Ventas netas de la empresa.
Observamos que las ventas de Colgate fueron de $ 16.034 millones en 2015 y $ 17.277 millones en 2014.
Paso 2: eliminar otros ingresos de estos elementos: si hay fuentes de ingresos distintas de las operaciones principales de la empresa, debe excluir esos elementos.
En Colgate, no tenemos tales artículos.
Paso 3: Encuentre los gastos operativos: los gastos operativos se pueden identificar fácilmente en el estado de resultados. Básicamente es la suma total del costo de los bienes vendidos y los gastos generales y administrativos. Se debe incluir cualquier otro gasto que esté directamente relacionado con el negocio. Todos los demás gastos deben excluirse de la fórmula de cálculo del ingreso operativo neto.
En Colgate, notamos que
- Gastos operativos (2015) = COGS + SG&A = $ 6,635 + $ 5,464 = $ 12,099 millones
- Gastos operativos (2015) = COGS + SG&A = $ 7,168 + $ 5,982 = $ 13,150 millones
Paso 4: eliminar otros gastos no relacionados con el negocio : otros gastos no relacionados con el negocio no deben incluirse en el cálculo del ingreso operativo neto
En Colgate, observamos que hay otros gastos de $ 62 millones en 2015 y $ 570 millones en 2014, respectivamente. Además, no incluye los cargos no recurrentes de cambios contables de Venezuela de $ 1084 millones
Paso 5: use la fórmula NOI
- NOI de Colgate (2015) = $ 16,034 millones - $ 12,099 millones = $ 3,935 millones
- NOI de Colgate (2014) = $ 17.277 millones - $ 13.150 millones = $ 4.127 millones
Ilustración de ingresos operativos netos
Tomemos el ejemplo de una pizzería propiedad del Sr. X en California que cocina la mejor pizza en su área. El Sr. X está trabajando en la refinanciación de sus préstamos actuales con un banco cercano, por lo que necesita calcular el NOI.
Luego de analizar el sistema contable, el Sr.X analiza los siguientes ingresos y gastos incurridos en el negocio:
- Ventas: $ 180,000
- Costo de bienes vendidos: $ 40,000
- Salario y salarios: $ 35,000
- Alquiler: $ 15,000
- Seguro: $ 20,000
Se ha producido un incendio en la pizzería durante el ejercicio. La pérdida por incendio se estima en $ 45000. Desafortunadamente, la compañía de seguros no cubrió todos los daños. El Sr. X calcularía sus ingresos operativos de la siguiente manera:
Ahora el Sr. X deducirá todos los gastos de los ingresos obteniendo $ 70,000 como ganancia de las operaciones. Aquí no se incluye la pérdida por incendio de $ 45,000 porque es una pérdida comercial extraordinaria, no una actividad operativa. Por lo tanto, el Sr. X reportará $ 70,000 como su ingreso operativo neto, no $ 25,000 ($ 70,000- $ 45,000)
Solicitud NOI
Las partes relacionadas con el negocio, como los acreedores, los inversores y la propia administración, utilizan esta medida para analizar y evaluar no solo la rentabilidad, sino también la eficiencia de las operaciones, las perspectivas futuras y la salud general del negocio. Cuanto mayor sea el ingreso operativo neto de la empresa, mayores serán las posibilidades de que la empresa sobreviva en el futuro y mayores posibilidades de pagar deudas y rendimientos a los prestamistas e inversores, respectivamente.
La tendencia creciente en este número de ingresos operativos indica que hay más margen para que la empresa crezca en el futuro y viceversa. Los acreedores e inversores siempre quieren lidiar con que la empresa tenga una tendencia creciente ya que la posibilidad de obtener una mayor rentabilidad es más en ese tipo de negocio.
Ahora en nuestro ejemplo, los acreedores e inversionistas reconocerán el hecho de que hubo una pérdida en la organización, pero no les afecta mucho ya que es un rubro extraordinario, y su principal negocio es la venta de pizzas.
Conclusión
Esto es diferente de la utilidad neta, ya que la utilidad neta es el beneficio neto calculado después de considerar todos los gastos e ingresos. Las ganancias y pérdidas extraordinarias, que son una sola vez, los intereses y los impuestos, pueden distorsionar los ingresos netos a veces, lo que proporcionará una imagen diferente del negocio que en la realidad. En ese caso, es utilizado por las partes ya que hay menos posibilidades de que estas cifras sean manipuladas. Es importante que uno revise la utilidad neta, pero al mismo tiempo también es importante revisar la utilidad operativa neta, ya que proporciona una comparación de manera consistente de un período a otro.
