La diferencia clave entre el EBITDA y el ingreso neto es que el EBITDA se refiere a las ganancias del negocio que se obtienen durante el período sin considerar el gasto por intereses, el gasto por impuestos, el gasto por depreciación y los gastos de amortización, mientras que el ingreso neto se refiere a las ganancias del negocio que es devengados durante el período después de considerar todos los gastos incurridos por la empresa.
Diferencia entre EBITDA y utilidad neta
Las ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización (EBITDA) es un método que se utiliza a menudo para encontrar la rentabilidad de empresas e industrias. Es muy similar a la utilidad neta con algunas adiciones de ingresos no operativos adicionales. El EBITDA es un indicador que se utiliza para realizar análisis comparativos de varias empresas.
Es una de las principales herramientas financieras que se utilizan para evaluar empresas con diferentes tamaños, estructuras, impuestos y depreciación.
- EBITDA = EBIT + Depreciación + Amortización o
- EBITDA = Utilidad Neta + Impuestos + Intereses + Depreciación + Amortización
En pocas palabras, la depreciación es la reducción en el valor de los activos tangibles a lo largo del tiempo que da como resultado el desgaste de los activos tangibles.
La amortización es la técnica financiera utilizada para reducir gradualmente el valor de los activos intangibles de una empresa.
Los ingresos netos se utilizan a menudo para averiguar las ganancias o ganancias totales de una empresa. Se puede calcular restando el costo de hacer negocios de los ingresos de la empresa.
- Ingresos netos = Ingresos - Costo de hacer negocios
El costo de hacer negocios incluye todos los impuestos, los intereses que debe pagar la empresa, la depreciación de los activos y otros gastos. Entonces, el ingreso neto es el ingreso de una empresa después de tener en cuenta todas las deducciones e impuestos.
El EBITDA es algo similar a la utilidad neta ya que ambos valores están sujetos a cambios porque algunos de los elementos involucrados en su cálculo pueden estar sujetos a manipulación por parte de las empresas.
Infografía de EBITDA vs Utilidad Neta
Diferencias clave entre el EBITDA y la utilidad neta
Aquí están las diferencias clave entre ellos.
- Una de las diferencias clave es el uso de depreciación y amortización. El EBITDA es un indicador que calcula la ganancia de la empresa antes de pagar los gastos, impuestos, depreciación y amortización. Por otro lado, la utilidad neta es un indicador que calcula las ganancias totales de la empresa luego de pagar los gastos, impuestos, depreciación y amortización.
- El EBITDA se utiliza como indicador para conocer el potencial de ganancias total de una empresa. Por otro lado, los ingresos netos se utilizan para conocer las ganancias por acción de la empresa.
- El EBITDA se puede medir agregando depreciación y amortización al EBIT o agregando intereses, impuestos, depreciación y amortización a la utilidad neta. El ingreso neto, por otro lado, se calcula restando los ingresos del costo total de hacer el negocio.
- Con el EBITDA se utiliza básicamente para que las empresas de nueva creación vean cómo se están desempeñando. Los ingresos netos, por otro lado, se utilizan de manera generalizada en todas las circunstancias para comprender la salud financiera de una empresa.
- El EBITDA se utiliza para conocer el potencial de ganancias de la empresa. Por eso, cuando los inversores miran una nueva empresa, calculan el EBITDA. El EBITDA también es bastante fácil de usar ya que no hay depreciación ni amortización involucradas. Por otro lado, los ingresos netos se utilizan para averiguar las ganancias por acción si la empresa ha emitido acciones. Con solo dividir el ingreso neto por el número de acciones en circulación, podemos obtener el EPS.
Tabla comparativa
Base para la comparación | EBITDA | Lngresos netos |
Definición | El EBITDA es un indicador que se utiliza para calcular la capacidad de obtener beneficios de una empresa. | El ingreso neto es un indicador que se utiliza para calcular las ganancias totales de la empresa. |
Usado | Calcular el potencial de ingresos de la empresa. | Calcular las ganancias por acción (EPS). |
Cálculo | EBITDA = EBIT + Depreciación + Amortización O EBITDA = Utilidad Neta + Impuestos + Intereses + Depreciación + Amortización | Ingresos netos = Ingresos - Costo de hacer negocios |
Resultado | Cálculo de los ingresos generados por la empresa sin deducir gastos como intereses, impuestos, depreciación y amortización. | Cálculo de las ganancias totales de la empresa después de reducir todos los gastos. |
Conclusión
Cuando miramos estos términos, ambos son indicadores que las empresas pueden ajustar. Pero aún así, los inversores miran estos dos indicadores para tomar decisiones comerciales, de modo que puedan tener una idea del panorama general de la empresa.
Dado que estos dos se calculan utilizando el estado de resultados, los inversores también deben usar otros índices para verificar cómo le está yendo a una empresa. Uno o dos indicadores pueden proporcionar suficiente información, pero tomar la decisión de invertir en una empresa basándose en eso no es prudente. Es por eso que los inversores deben utilizar ROIC, ROE, margen de beneficio neto, margen de beneficio bruto, etc.
Junto con eso, también deben mirar otros estados financieros como el balance general y el estado de flujo de efectivo.
